Market Outlook

• Inflasi AS tetap berada di angka 3,4 persen pada bulan Agustus, memperkuat ekspektasi bahwa Federal Reserve akan terus menaikkan suku bunga. • Analis pasar menunjukkan bahwa bank swasta besar dengan waralaba deposito yang kuat memiliki posisi yang lebih baik untuk menangani pergeseran ini dibandingkan lembaga keuangan lainnya. • Suku bunga dan imbal hasil obligasi AS yang lebih tinggi dapat memperlemah rupee, yang dapat memberikan keunggulan kompetitif bagi sektor ekspor India seperti IT dan farmasi.

• Pasar saham India menghadapi potensi volatilitas minggu ini karena pertemuan kebijakan moneter US Federal Reserve dan KTT BRICS. • Federal Open Market Committee AS akan bertemu pada 15 dan 16 September untuk memutuskan suku bunga dan proyeksi ekonomi. • Keputusan-keputusan ini berdampak langsung pada indeks Nifty dan Sensex dengan mempengaruhi aliran modal global dan sentimen investor domestik.

• Indeks SET Thailand ditutup pada level 1.617,89 poin pada 9 September 2026. • Pasar mengalami penurunan sebesar 4,00 poin, atau 0,25%, dengan total nilai perdagangan sebesar THB 81,33 miliar. • Fluktuasi ini berdampak pada nilai portofolio investor dan likuiditas keseluruhan pasar ekuitas Thailand.

• Analis memperkirakan pasar saham India minggu depan akan didorong oleh konflik Asia Barat, harga minyak mentah, dan data inflasi AS. • Ajit Mishra dari Religare Broking Ltd mencatat bahwa investor sedang memantau bagaimana data lapangan kerja AS yang lebih kuat dari perkiraan akan memengaruhi keputusan kebijakan Federal Reserve pada bulan September. • Faktor-faktor global ini dan aktivitas investor asing akan secara langsung memengaruhi volatilitas pasar dan penetapan harga aset bagi para trader India.

• Prospek dan prakiraan pasar baru untuk pasar hyperscale data center di Eropa telah dirilis, mencakup periode dari 2026 hingga 2031. • Investasi saat ini dipimpin oleh UK, Jerman, Swedia, dan Spanyol, dengan analisis yang mencakup fasilitas Tier I hingga Tier IV serta berbagai teknologi pendinginan. • Kendala daya di hub utama mendorong ekspansi strategis ke wilayah Nordik dan pasar sekunder Eropa untuk memastikan skalabilitas.

• Para broker memproyeksikan pandangan netral untuk pasar saham Thailand pada 28 Agustus 2026, karena investor menunggu sinyal penting dari simposium Jackson Hole malam ini. • Yuanta telah mengadopsi perkiraan laba yang konservatif untuk Delta Thailand, dengan alasan kendala pasokan yang saat ini membatasi kapasitas produksi perusahaan. • Para pelaku pasar tengah menyeimbangkan kekhawatiran ini dengan katalis positif, termasuk data ekonomi domestik terbaru dan pergerakan pasar global secara umum.

• Indeks ekuitas India menutup pekan ini dengan stagnan karena ketegangan geopolitik di Asia Barat dan kenaikan harga minyak mentah menekan sentimen investor. • Aktivitas pasar menunjukkan divergensi dalam aliran institusional, dengan investor portofolio asing melakukan penjualan bersih sebesar ₹543 crore sementara institusi domestik membeli ₹2,124 crore. • Nifty diperkirakan akan tetap berada dalam rentang terbatas (rangebound) dalam jangka pendek kecuali muncul pemicu baru yang signifikan untuk memecah volatilitas saat ini.

• Futures pasar saham AS melonjak, dengan Dow futures naik lebih dari 680 poin bersamaan dengan kenaikan S&P 500 dan Nasdaq, menyusul keputusan Presiden Trump untuk menghentikan serangan terhadap Iran. • Langkah tersebut meningkatkan sentimen investor dan menurunkan harga minyak pada awal bulan perdagangan baru, meskipun para analis memperingatkan bahwa ketidakpastian geopolitik masih bertahan. • Fokus ekonomi beralih ke data ketenagakerjaan bulan Juli, dengan ekspektasi penambahan 87.500 nonfarm payrolls dan sedikit peningkatan tingkat pengangguran menjadi 4,3%.

• Pasar saham Korea Selatan, khususnya KOSPI, mengalami volatilitas signifikan dan aksi jual pada saham memori AI meskipun fundamental penawaran-permintaan secara struktural bersifat bullish. • Ketidakstabilan pasar didorong oleh mekanisme finansial daripada kesehatan bisnis inti, yang ditandai dengan pertumbuhan masif ETF leverage saham tunggal. • Contoh nyata adalah dana 2x SK Hynix yang terdaftar di Hong Kong, yang melonjak 20 kali lipat menjadi $7,78 miliar dalam aset sejak awal 2026, menjadikannya dana leverage saham tunggal terbesar di dunia.

• Indeks acuan India diperdagangkan cenderung datar pada 28 Juli 2026, dengan Sensex ditutup lebih rendah 117,52 poin (0,15%) di level 76.718,26 dan Nifty 50 turun 32,45 poin (0,14%) menjadi 23.963,50. • Pergerakan range-bound ini mengikuti pemulihan sesi sebelumnya yang dipicu oleh penurunan signifikan harga minyak mentah. • Investor tetap berhati-hati karena laporan pendapatan Q1 yang akan datang dan antisipasi seputar keputusan kebijakan Federal Reserve AS berikutnya.

• Indeks acuan India, Sensex dan Nifty 50, diperdagangkan cenderung datar atau sedikit lebih rendah pada 28 Juli, dengan Sensex turun 49,60 poin (0,06%) menjadi 76.786,18 pada pukul 13:31. • Pergerakan range-bound ini menyusul pemulihan sesi sebelumnya yang dipicu oleh penurunan signifikan harga minyak mentah. • Investor tetap waspada karena laporan laba Q1 yang akan datang dan keputusan kebijakan Federal Reserve AS, seiring pasar memperkirakan potensi kenaikan suku bunga.

• Pasar saham bersiap menghadapi volatilitas tinggi minggu ini dikarenakan pertemuan kebijakan dua hari Federal Reserve dan laporan laba Big Tech yang akan datang. • Ekonom Neil Dutta menyarankan bahwa kenaikan suku bunga mungkin diperlukan karena inflasi yang tetap persisten, yang diperburuk oleh harga minyak mentah Brent yang melampaui $100 per barel. • Lonjakan harga minyak disebabkan oleh ketegangan perang yang kembali membara dan serangan terhadap kapal tanker di Laut Merah, memicu kekhawatiran bahwa inflasi akan tetap tinggi.

• Kontrak berjangka saham AS beragam pada hari Jumat karena pasar bereaksi terhadap kenaikan harga minyak dan ketegangan geopolitik setelah Iran dilaporkan menolak proposal gencatan senjata AS. • Sentimen ritel pada ETF indeks utama seperti SPY dan QQQ anjlok menjadi "sangat bearish" di Stocktwits di tengah kekhawatiran atas ketidakstabilan Timur Tengah dan potensi tarif Trump. • Seorang hakim AS telah memperpanjang penundaan rencana akuisisi Warner Bros. Discovery senilai $110 miliar oleh Paramount Skydance hingga 17 Agustus untuk mempertimbangkan permintaan pemblokiran transaksi tersebut.

• Investor sedang memantau pasar saham Thailand pada 14 Juli 2026, dengan fokus pada laporan laba domestik untuk memandu strategi perdagangan. • Hasil keuangan TISCO yang akan datang diharapkan menjadi pendorong utama aktivitas dan sentimen dalam sektor perbankan. • Maybank Securities (Thailand) memprediksi konsolidasi pasar awal seiring kenaikan harga minyak mentah, yang dipicu oleh kembalinya risiko geopolitik Timur Tengah, sehingga meningkatkan kewaspadaan investor.

• Indeks Nikkei Jepang turun 1,12% menjadi 67.786,86 pada jeda tengah hari karena kenaikan harga minyak berdampak negatif pada prospek korporasi. • Meskipun pasar secara luas mengalami penurunan, saham perbankan membantu membatasi penurunan indeks Topix. • Lembaga keuangan utama, termasuk Mitsubishi UFJ Financial Group dan Sumitomo Mitsui Financial Group, keduanya mencatat kenaikan lebih dari 2%.

• Analis Morningstar telah merilis pilihan saham utama mereka untuk Q3, dengan fokus pada peluang yang undervalued di berbagai sektor pasar. • Analis Sean Dunlop mengidentifikasi sektor keuangan sebagai sektor yang sangat menarik, dengan argumen bahwa ketakutan pasar saat ini terkait gangguan AI dan retakan kredit swasta bersifat tidak diskriminatif. • Secara khusus, Morningstar merekomendasikan Charles Schwab (SCHW) dan Bank of America (BAC) sebagai saham favorit untuk dibeli di tengah volatilitas ini.

• Pasar ekuitas India diperkirakan akan menghadapi volatilitas yang didorong oleh ketegangan geopolitik antara AS dan Iran, fluktuasi harga minyak mentah, dan laporan laba Q1 FY27 yang akan datang. • Analis menekankan bahwa komentar manajemen selama musim laporan laba akan menjadi sangat krusial dalam membentuk tren sektoral dan ekspektasi investor. • Faktor domestik, termasuk data inflasi CPI dan WPI bulan Juni serta tren monsun, akan dipantau untuk menilai dampaknya terhadap permintaan pedesaan dan inflasi secara keseluruhan.

• Pada 6 Juli 2026, saham-saham teknologi utama menunjukkan kinerja yang divergen saat investor bereaksi terhadap sinyal baru mengenai pendinginan pasar tenaga kerja AS. • Pergeseran dalam data ketenagakerjaan telah memicu penilaian ulang secara luas terhadap prospek ekonomi, yang menyebabkan volatilitas campuran di seluruh sektor teknologi. • Tren ini menjadi penting karena kesehatan pasar tenaga kerja merupakan indikator utama bagi kebijakan Federal Reserve dan stabilitas ekonomi secara keseluruhan.

• Prospek pasar saham India untuk 4-9 Juli 2026 menunjukkan tren bullish bagi Sensex dan Nifty saat keduanya mengincar potensi rekor tertinggi baru. • Momentum teknikal semakin menguat, ditandai dengan Exponential Moving Average (EMA) 21 hari Nifty yang melintasi EMA 55 hari. • Nifty telah berhasil menembus zona resistensi 23.800-24.000, yang kini diperkirakan akan berfungsi sebagai level support kritis.

• Pasar Profesional Perangkat Keras Artificial Intelligence (AI) diproyeksikan akan mencapai valuasi sebesar $14,32 miliar pada tahun 2026. • Market Research Intellect memperkirakan laju pertumbuhan majemuk tahunan (CAGR) sebesar 15,01% dari tahun 2026 hingga 2035. • Pertumbuhan ini didorong oleh meluasnya permintaan di berbagai aplikasi, teknologi, dan wilayah geografis seiring dengan peningkatan skala integrasi AI secara global.

• Sentimen pasar saham minggu ini terutama akan didorong oleh ketegangan geopolitik di Asia Barat dan fluktuasi harga minyak mentah yang diakibatkannya. • Para analis, termasuk Ajit Mishra dari Religare Broking Ltd, menekankan bahwa faktor domestik seperti kemajuan monsun barat daya dan aktivitas investor asing juga akan memainkan peran penting. • Investor akan memantau dengan cermat indikator makroekonomi kritis, khususnya data Produksi Industri (IIP), cadangan devisa, dan pembacaan akhir HSBC PMI.

• Pasar sistem pertahanan otonom berbasis AI diproyeksikan tumbuh dengan tingkat pertumbuhan tahunan majemuk (CAGR) sebesar 19,9% hingga tahun 2030. • Pertumbuhan ini didorong oleh adopsi teknologi otomatis oleh militer global untuk mengelola ancaman yang semakin kompleks dan mempercepat pengambilan keputusan di medan perang. • Tren ini menandakan pergeseran strategis menuju infrastruktur pertahanan yang lebih cerdas guna menjaga keunggulan kompetitif dalam peperangan modern.

• Ekuitas Asia naik tajam pada hari Kamis menyusul laporan pendapatan positif dan perkiraan AI yang optimis dari raksasa semikonduktor Micron Technology dan Qualcomm. • Reli ini dipimpin oleh Jepang dan Korea Selatan, dengan indeks Nikkei melonjak lebih dari 2% dan KOSPI melompat 5,5%. • Hasil ini signifikan karena meredakan kekhawatiran investor mengenai valuasi yang terlalu tinggi di sektor kecerdasan buatan dan memulihkan kepercayaan terhadap saham teknologi.

• Pasar saham AS diperdagangkan variatif pada hari Kamis, dengan Dow Jones Industrial Average yang menguat karena kenaikan pada produsen chip terkait AI mengimbangi kerugian di sektor lain. • Micron Technology mengalami lonjakan signifikan yang didorong oleh prospek kecerdasan buatan (AI) yang positif, sementara saham Apple merosot menyusul pengumuman kenaikan harga pada beberapa produknya. • Divergensi ini menyoroti tren pasar di mana antusiasme investor terhadap pertumbuhan AI mengimbangi kekhawatiran atas strategi penetapan harga konsumen dan permintaan perangkat keras.

• M&A pasar konsumen global diproyeksikan akan tetap stabil dan selektif hingga tahun 2026, dengan fokus pada penyeimbangan kembali portofolio strategis dan pengamanan kapabilitas baru. • Contoh utama dari tren ini mencakup akuisisi Kellanova oleh Mars yang selesai pada Desember 2025, yang memperluas jangkauan merek globalnya. • Rencana merger kereta api Union Pacific–Norfolk Southern, salah satu transaksi terbesar tahun 2025, menyoroti pergeseran menuju konsolidasi untuk meningkatkan keandalan rantai pasok dan pemenuhan e-commerce.

• Pasar saham cenderung mengalami kenaikan mingguan yang moderat meskipun terjadi aksi jual baru-baru ini yang dipicu oleh Federal Open Market Committee (FOMC). • Pemulihan pasar didorong oleh kombinasi imbal hasil (yield) yang stabil dan penurunan harga minyak, yang mendorong investor untuk melakukan aksi beli saat harga turun (dip buying). • Pergeseran ini menunjukkan transisi dari volatilitas jangka pendek menuju prospek yang lebih stabil seiring reaksi para trader terhadap sinyal bank sentral.

• Pasar ekuitas India bersiap menghadapi minggu yang volatil karena investor fokus pada data inflasi WPI Mei, fluktuasi harga minyak mentah, dan keputusan suku bunga US Federal Reserve yang akan datang. • Sentimen pasar sangat terikat pada potensi kesepakatan AS-Iran, dengan Presiden Donald Trump mengisyaratkan bahwa kesepakatan untuk mengakhiri perang dan membuka kembali Selat Hormuz bisa ditandatangani pada hari Minggu. • Faktor-faktor ini sangat krusial karena memengaruhi likuiditas global, biaya energi, dan stabilitas geopolitik, yang semuanya berdampak langsung pada aktivitas investor asing di India.

• Pasar film Eropa memasuki periode pertumbuhan berkelanjutan dan inovasi yang diproyeksikan hingga tahun 2034, didorong oleh perpaduan antara streaming digital dan pengalaman bioskop imersif. • Ekosistem industri ini dibentuk oleh campuran beragam produksi Inggris, film independen, dan kemitraan strategis dengan Hollywood. • London terus berperan sebagai pusat utama bagi produksi film maupun budaya bioskop, sementara Belanda muncul sebagai pasar yang semakin menarik untuk pertumbuhan.